從成交量情況發(fā)現(xiàn)主力蹤跡

　　一大部隊(duì)的行動(dòng)總會(huì)留下痕跡，要么是步兵急速前進(jìn)引起塵土飛揚(yáng)，要么是大炮、坦克等機(jī)械化武器轟轟作響，要么是飛機(jī)盤旋，每一位看到這種景觀的人都會(huì)情不自禁地嘆道，大部隊(duì)又行動(dòng)了，戰(zhàn)斗又要打響了。即使那些指揮官都想極力隱藏自己的蹤跡，但只要對(duì)手有所警覺，他就很難做到完全隱藏蹤跡，對(duì)手總會(huì)通過某種手段發(fā)現(xiàn)情況。

　　股市也是這樣，因?yàn)橹髁θ魷?zhǔn)備殺人一只股票則必須動(dòng)用大量資金進(jìn)行二級(jí)市場(chǎng)的交易，主力一般都要經(jīng)過(建倉)吸貨、洗盤、拉升、出貨四個(gè)階段，才能完成大資金運(yùn)作的戰(zhàn)略意圖，由于大資金運(yùn)作具有較強(qiáng)的計(jì)劃性，主力莊家運(yùn)作曲時(shí)間一般較長，在操盤過程中，股票的運(yùn)行軌跡幾乎是被計(jì)劃好的，走勢(shì)大多不會(huì)隨波逐流，有其固定的操作方式，這就是主力機(jī)構(gòu)的命門所在，這必然合在K線圖上留下痕跡，這個(gè)痕跡就是——成交量典型形態(tài)。如果主力要吸籌，那么萎縮的成交量是無法滿足主力的胃口，除非主力極有耐心并要承擔(dān)大市下跌所帶來的風(fēng)險(xiǎn)才有可能將自己的交易單混跡于散單之中，一般來講，這種情況只是理論上存在，在實(shí)際中是基本沒有這種主力的。所以，只要我們善于觀察成交量形態(tài)，就不難發(fā)現(xiàn)主力的存在，也不難發(fā)現(xiàn)主力的意圖。

　　目前市場(chǎng)上的技術(shù)分析指標(biāo)多達(dá)上百種，但歸根結(jié)底最基本的仍是價(jià)格與成交量，其他指標(biāo)基本都是以這兩個(gè)指標(biāo)為參數(shù)通過一系列數(shù)學(xué)運(yùn)算得到的結(jié)果。我們知道量價(jià)具有因果關(guān)系——“量是因，價(jià)是果;量在先，價(jià)在后”，也就是說成交量是股價(jià)變動(dòng)的內(nèi)在動(dòng)力，也是成交量理論(或稱量價(jià)法則)的前提。通過這種因果關(guān)系，再結(jié)合大量市場(chǎng)經(jīng)驗(yàn)，人們導(dǎo)出了多種量價(jià)關(guān)系的規(guī)則，用于指導(dǎo)具體的投資。但是在實(shí)際中，人們會(huì)發(fā)現(xiàn)根據(jù)量價(jià)關(guān)系來進(jìn)行具體買賣股票時(shí)，常常會(huì)出現(xiàn)失誤。比如，如果把主力的吸籌當(dāng)成拉升，那么投資者在操作中就一直持股不動(dòng)，而股價(jià)這時(shí)卻只是震蕩而己、上去又下來，浪費(fèi)了投資者寶貴的時(shí)間和精力;尤其是在根據(jù)成交量判斷主力出貸與洗盤方面，失誤率更高，不是錯(cuò)把出貨當(dāng)洗盤，該出不出，結(jié)果是痛失出貨良機(jī)，就是誤將洗盤當(dāng)出貨，過早賣出，從而痛失獲利良機(jī)。出現(xiàn)這些問題的原因：一是投資者在分析量價(jià)關(guān)系時(shí)，把目光局限在過短的時(shí)間范圍之內(nèi)，僅僅根據(jù)近幾日的成交量情況進(jìn)行大趨勢(shì)的研判勢(shì)必造成“以偏賅全”。二是投資者以為成交量一定是真實(shí)的，卻不知主力制造虛假的成交量是家常便飯，若無法區(qū)分真實(shí)與虛假的成交量，又如何應(yīng)用量價(jià)理論呢?三是投資者對(duì)于量價(jià)理論只知其然卻不知其所以然，背誦得出量價(jià)理論卻無法理解量價(jià)理論所蘊(yùn)涵的信息，“解決問題之道在于分析問題的本質(zhì)，而不要被問題的表象所迷惑”。那么在實(shí)際投資中如何根據(jù)成交量的變化，正確判斷出主力的進(jìn)出方向，或者說，如何根據(jù)成交量的變化，準(zhǔn)確判斷出主力是在出貨還是洗盤呢?下面我們結(jié)合具體個(gè)股分析做一個(gè)簡單的概述。一般說來，當(dāng)主力尚未準(zhǔn)備拉抬股價(jià)時(shí)，股價(jià)的表現(xiàn)往往很沉悶，成交量的變化也很小，此時(shí)研究成交量沒有實(shí)際意義，也不好斷定主力的意圖。但是，一旦主力放量拉升股價(jià)時(shí)，主力的行蹤就會(huì)暴露，我們把這樣的股票稱為強(qiáng)莊股，此時(shí)研究成交量的變化就具有非常重要的實(shí)際意義，如果能夠準(zhǔn)確地捕捉到主力的洗盤跡象，并果斷介入，往往能在較短的時(shí)間內(nèi)獲取非常理想的收益。實(shí)踐證明，根據(jù)成交量變化的以下特征，可以對(duì)強(qiáng)莊股的主力是不是在洗盤作出一個(gè)較為準(zhǔn)確的判斷：首先，由于主力的積極介入，原本沉悶的股票在成交量的明顯放大推動(dòng)下變得活躍起來.出現(xiàn)了價(jià)升量增的態(tài)勢(shì)。然后主力為了給以后的大幅拉升掃平障礙，不得不將短線獲利盤強(qiáng)行洗去，這一洗盤行為在K線圖上表現(xiàn)為陰陽相間的橫放震蕩，同時(shí)，由于主力的目的是要一般投資者出局，因此，股價(jià)的K線形態(tài)往往成明顯的“頭部形態(tài)”。其次，在主力洗盤階段，K線組合往往是大陰不斷，并且收陰的次數(shù)多，且每次收陰時(shí)都伴有巨大的成交量，好像主力正在大肆出貨，其實(shí)不然，仔細(xì)觀察一下就會(huì)發(fā)現(xiàn)，當(dāng)出現(xiàn)以上巨量大陰時(shí)，股價(jià)很少跌破10日移動(dòng)平均線，短期移動(dòng)平均線對(duì)股價(jià)構(gòu)成強(qiáng)大支撐，主力低位回補(bǔ)的跡象一目了然，這就是技術(shù)人士所說的“巨量長陰價(jià)不跌，主力洗盤必有漲”。再次，在主力洗盤時(shí)，作為研判成交量變化的主要指標(biāo)OBV、均量線也會(huì)出現(xiàn)一些明顯的特征，主要表現(xiàn)為：當(dāng)出現(xiàn)以上大陰巨量時(shí)，股價(jià)的5日、l0日均量線始終保持向上運(yùn)行，說明主力一直在增倉，股票交投活躍，后市看好。另外，成交量的量化指標(biāo)OBV在股價(jià)高位震蕩期間，始終保持向上，即使瞬間回落，也會(huì)迅速拉起，并能夠刨出近期的新高，這說明單從量能的角度看，股價(jià)已具備大幅上漲的條件。如果一只股票在經(jīng)過一波上漲之后，它的成交量變化出現(xiàn)以上特征，那就說明該股主力洗盤的可能性極大，后市看好。

　　任何一只股票的變化，在K線圖上都能清清楚楚地表現(xiàn)出來，不管主力怎么狡猾，成交量是無法隱蔽的，透過成交量的變化，再加上你對(duì)大勢(shì)的準(zhǔn)確判斷，主力的意圖就看得清清楚楚、明明白白了。